La teoría de la complejidad es necesaria para una mejor comprensión y gestión de las crisis económico-financieras, según un artículo publicado en ciencia . El artículo, escrito por un grupo interdisciplinario de científicos de los campos de economía y banca, ecología, epidemiología, física, informática y sociología, sostiene que las aplicaciones de redes complejas, modelos basados en agentes y experimentos de laboratorio ofrecen un gran potencialpara comprender mejor los complejos sistemas económicos financieros.
Los autores son de la Universidad de Amsterdam, la Universidad de Wageningen, la Universidad de Utrecht, la Universidad de Leiden, la Universidad de Groningen y las instituciones internacionales de la Universidad de Oxford, ETH Zurich, el Instituto de Santa Fe, el Banco de Inglaterra y el Foro Mundial sobre el Clima.
teoría de la complejidad
La teoría económica tradicional no podía explicar, y mucho menos predecir, el casi colapso del sistema financiero y sus efectos duraderos en la economía global. Desde la crisis de 2008, ha habido un creciente interés en usar ideas de la teoría de la complejidad para tener sentidode los mercados económicos y financieros. Conceptos tales como puntos de inflexión, redes, contagio, retroalimentación y resiliencia han entrado en el léxico financiero y regulatorio. Según los autores, las ideas y técnicas recientes ofrecen potencial para un mejor monitoreo y gestión de los sistemas económicos y financieros altamente interconectados.sistemas y, por lo tanto, pueden ayudar a anticipar y gestionar crisis futuras.
'Investigaciones recientes han revelado indicadores cuantitativos empíricos genéricos de resiliencia que pueden usarse en sistemas complejos para detectar puntos de inflexión', dice Marten Scheffer, ecologista que lidera un programa de investigación sobre puntos de inflexión en la Universidad de Wageningen. 'Estos indicadores se predijeron matemáticamentey posteriormente demostrado experimentalmente en sistemas complejos reales en ecología y otros sistemas de vida '.
La importancia de los efectos de red
Los modelos de red complejos pueden proporcionar señales de alerta temprana para las próximas crisis, dice Diego Garlaschelli, un físico que dirige un grupo interdisciplinario en la Universidad de Leiden. 'Un estudio reciente de la red interbancaria holandesa mostró que un modelo de red heterogéneo podría identificar una señal de alerta temprana tresaños antes de la crisis económico-financiera de 2008. 'Stefano Battiston, economista de redes de ETH Zurich, también subraya la importancia de los efectos de la red para el sistema financiero:' La investigación reciente sobre el contagio en las redes financieras ha demostrado que la topología y las posiciones de la redde los bancos importan; la red financiera global puede colapsar incluso cuando los bancos individuales parecen seguros. Capturar estos efectos es esencial para cuantificar el estrés en los bancos individuales y para observar el riesgo sistémico para la red en su conjunto ''.
Experimentos y política
'Los experimentos de laboratorio con sujetos humanos pueden proporcionar una validación empírica de las reglas de decisión individuales de los agentes, sus interacciones y el comportamiento macro emergente', dice Cars Hommes, quien dirige un grupo de economistas conductuales en la Universidad de Amsterdam. 'Experimentos de laboratorio recientes que estudian el comportamientode un grupo de individuos muestra que los sistemas económicos pueden desviarse significativamente del equilibrio racional eficiente tanto a nivel individual como agregado.Las políticas monetarias y fiscales y la regulación financiera diseñadas para debilitar la retroalimentación positiva tienen éxito en la estabilización de los sistemas macroeconómicos experimentales cuando se calibran adecuadamente ''.
'Es un momento oportuno para economistas académicos, científicos de complejidad, científicos sociales, ecologistas, epidemiólogos e investigadores de instituciones financieras para unir fuerzas y desarrollar herramientas a partir de la teoría de la complejidad, como complemento de los enfoques de modelos económicos existentes', dice Andy Haldane, Economista Jefe del Banco de Inglaterra. "Una opción ambiciosa sería un tablero en línea, económico-financiero que integrara datos, métodos e indicadores. Esto podría monitorear y poner a prueba el sistema socioeconómico y financiero global en algo cercano a lo realtiempo, de manera similar a como se hace con otros sistemas complejos como los sistemas climáticos o las redes sociales ''.
Fuente de la historia :
Materiales proporcionado por Universiteit van Amsterdam UVA . Nota: El contenido puede ser editado por estilo y longitud.
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